L'euro tentait de se reprendre lundi face au dollar, à la faveur d'un regain d'optimisme des investisseurs sur la gestion de la crise des dettes en zone euro et un possible renforcement du Fonds de soutien européen, le marché restant volatil, alors que les cambistes faisaient toujours montre de prudence.
Vers 16H15 GMT (18H15 à Paris), l'euro s'échangeait à 1,3487 dollar contre 1,3503 dollar vendredi à 21H00 GMT. La monnaie unique est tombée vers 06H00 GMT jusqu'à 1,3363 dollar, son plus bas niveau depuis le 18 janvier, avant de se ressaisir sensiblement.
L'euro limite également ses pertes face au yen, à 103,01 yens contre 103,31 yens vendredi soir. Il était tombé dans les échanges asiatiques à 101,94 yens, un plus bas depuis juin 2001.
Le dollar reculait légèrement face à la monnaie japonaise à 76,38 yens, contre 76,50 yens vendredi soir.
"L'euro profite d'un changement d'humeur des cambistes, après l'évocation d'un accroissement massif du Fonds de soutien européen, qui pourrait permettre un défaut de paiement ordonné de la Grèce et aider à recapitaliser les banques dans la zone euro", rapportait Kathleen Brooks, analyste de Forex.com.
Le fonds de soutien européen (FESF), créé au printemps 2010 pour aider les pays de la zone euro en difficulté et dont l'enveloppe a déjà été gonflée en juillet dernier, pourrait être doté d'instruments supplémentaires, a déclaré le commissaire européen Olli Rehn, dans un entretien au quotidien allemand Die Welt.
Des rumeurs de presse faisaient état lundi d'un projet de quadruplement de la capacité de prêt du fonds à 2.000 milliards d'euros.
"Pour le marché, c'est clairement un pas dans la bonne direction, même si ce plan (d'élargissement du FESF) manque encore de précision et qu'il faudra voir s'il sera accepté par tous les Etats européens et comment il sera mis en place", poursuivait Mme Brooks.
"Un plan trop radical aurait de bonnes chances de n'être pas accepté par certains Etats. Et si les fonds élargis sont finalement moins importants qu'attendu, inférieurs à ces 2.000 milliards d'euros dont on parle, le marché s'agitera à nouveau" et l'euro rechutera, a cependant averti l'analyste.
Par ailleurs un responsable de la Banque centrale européenne (BCE), l'Autrichien Ewald Nowotny, n'a pas exclu des baisses de taux directeurs dans la zone euro.
Cette perspective est de nature à peser sur la valeur de la monnaie unique à terme, mais l'annonce de ce possible coup de pouce à l'économie semblait rasséréner quelque peu les opérateurs.
Une semaine cruciale s'ouvre pour l'avenir de la zone euro avec notamment le vote, prévu jeudi, du Parlement allemand sur le précédent élargissement du FESF, et le retour de la troïka des créanciers (FMI, zone euro, BCE, ndlr) en Grèce, chargé d'évaluer les mesures d'austérité prises par Athènes.
"On est arrivé au point où même un défaut de la Grèce ne mettra pas un terme aux inquiétudes sur une contagion de la crise aux autres Etats périphériques de la zone euro; il faut donc une solution globale, pas seulement pour la Grèce", observait Stephen Gallo, analyste de SchneiderFX.
Vers 16H15 GMT, le franc suisse se stabilisait face à l'euro à 1,2210 franc suisse pour un euro, et montait légèrement face au billet vert à 0,9042 franc suisse pour un dollar.
La livre britannique progressait face à l'euro, à 86,79 pence pour un euro, et rebondissait face au billet vert à 1,5539 dollar.
L'once d'or a terminé à 1.598 dollars au fixing du soir, contre 1.689 dollars vendredi.
La monnaie chinoise a terminé à 6,4016 yuans pour un dollar, contre 6,3883 yuans vendredi.
Cours de lundi Cours de vendredi
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16H15 GMT 21H00 GMT
EUR/USD 1,3487 1,3503 EUR/JPY 103,01 103,31 EUR/CHF 1,2193 1,2215 EUR/GBP 0,8679 0,8729 USD/JPY 76,38 76,50 USD/CHF 0,9042 0,9042 GBP/USD 1,5539 1,5463