Le mariage de Sanofi et Genzyme est quasiment conclu, annonce ce matin "Le Figaro". Selon les informations du quotidien, Sanofi-Aventis mettra sur la table un minimum de 19,3 milliards de dollars en cash, soit 72 ou 73 dollars par action, pour acquérir la BIOTECH américaine spécialiste des maladies orphelines. Cela représente environ un milliard de dollars de plus que le montant initial proposé par Sanofi le 4 août dernier par le laboratoire français (18,5 milliards de dollars ou 69 dollars par titre).
Sans surprise, la proposition finale inclut un complément de prix pour les actionnaires sous forme d'un certificat de valeur conditionnelle (CVC), un outil utilisé pour prendre en compte la valeur du futur médicament de Genzyme contre la sclérose en plaques, le Lemtrada. Le CVC, qui sera coté en Bourse aux tats-Unis, représentera un complément de prix évalué entre 2 et 5 dollars par action.
Selon ce schéma note "Le Figaro", le package global devrait s'élever au minimum à 19,8 milliards de dollars, soit 74 dollars par action, pour Sanofi. Il pourrait lui coûter jusqu'à 20,9 milliards (78 dollars par titre).
AOF - EN SAVOIR PLUS
LE SECTEUR DE LA VALEUR
Pharmacie - Santé
De nombreuses opérations de croissance externe ont déjà eu lieu. Merck & Co. est devenu le numéro deux mondial en rachetant Schering-Plough pour 41 milliards de dollars. Roche a finalement réussi à acquérir Genentech, la deuxième société américaine de biotechnologies, pour 47 milliards. Abbott a repris le pôle médicaments du belge Solvay pour 5,2 milliards d'euros. La phase de consolidation se poursuit. Sanofi-Aventis cherche à acquérir la biotech américaine Genzyme pour 18,5 milliards de dollars. Le leader mondial du secteur, son concurrent américain, Pfizer est également très actif dans le domaine des acquisitions. Moins d'un an après avoir repris son compatriote Wyeth pour 68 milliards de dollars, il est de nouveau prêt à investir plusieurs milliards de dollars pour se renforcer dans les pays émergents et dans plusieurs domaines d'activité : les médicaments génériques, les traitements contre la douleur, le cancer, la maladie d'Alzheimer, les anti-inflammatoires et les neurosciences.
