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- Communiqué -
Avis motivé du conseil de surveillance du 24 janvier 2011
Paris le 25 janvier 2011 - Le Conseil de surveillance de la société
SeLoger.com (le " Conseil ") s'est réuni le 24 janvier 2011 afin de se
prononcer sur le projet d'offre publique d'achat en surenchère d'AS Online
Beteiligungs GmbH (groupe Axel Springer) visant les actions de la société
SeLoger.com (l'" Offre en Surenchère ").
Préalablement à cette réunion, les membres du Conseil ont eu connaissance des
termes et conditions de l'Offre en Surenchère présentés dans le projet de
document complémentaire d'AS Online Beteiligungs GmbH tel que déposé auprès
de l'Autorité des marchés financiers (l'" AMF ") et ayant fait l'objet d'un
avis de l'AMF référencé sous D&I 211C0091 du 25 janvier 2011.
Conformément à sa délibération en date du 14 septembre 2010, le Conseil a
pris sa décision en formation restreinte, quatre membres sur les six qui
composent le Conseil ayant participé à la délibération et au vote.
A l'issue de sa réunion, le Conseil a adopté, à l'unanimité de ses membres
présents, l'avis motivé suivant, dans le cadre des dispositions de l'article
232-9 du règlement général de l'AMF :
" Le Conseil a pris acte des termes et conditions de l'Offre en Surenchère et
notamment du relèvement du prix à 38,05 euros par action, faisant ressortir
une prime de près de 12% par rapport au prix de l'offre initiale de 34 euros
par action déposée le 28 septembre 2010.
Ce prix de 38,05 euros par action s'inscrit désormais dans la fourchette de
valorisation du rapport remis le 25 octobre 2010 par le cabinet Finexsi, en
qualité d'expert indépendant. Pour le Conseil, le prix de 38,05 euros par
action reflète désormais la valeur intrinsèque du groupe SeLoger.com et ses
perspectives de croissance.
En outre, le Conseil relève que l'Offre inclut un seuil de renonciation fixé
à 50,01% du capital et des droits de vote, tel que prévu à l'article 231-9 du
règlement général de l'AMF. A cet égard, le Conseil estime que, avec le
relèvement du prix à 38,05 euros, Axel Springer se met en situation d'obtenir,
à l'issue de l'Offre en Surenchère, une participation lui permettant de mettre
en oeuvre ses projets stratégiques et industriels. L'Offre en Surenchère ainsi
libellée devrait permettre à SeLoger.com de disposer d'un actionnaire de
référence afin d'accompagner sa stratégie de développement à long terme.
Le Conseil relève de surcroît que l'Offre en Surenchère comporte des
engagements en faveur des dirigeants et salariés du groupe SeLoger.com en
matière d'intéressement du personnel. Notamment, l'initiateur de l'Offre en
Surenchère s'est engagé, dans le cadre du protocole d'accord conclu le
19 janvier 2011 avec SeLoger.com (le " Protocole "), à offrir une liquidité en
faveur des détenteurs d'actions attribuées gratuitement et de stock options
ainsi qu'en faveur des salariés ayant souscrit à l'ORS (offre réservée aux
salariés) en décembre 2006.
Le Protocole prévoit par ailleurs une recomposition du Conseil qui, en cas de
réussite de l'Offre en Surenchère, sera composé majoritairement de membres
désignés par Axel Springer. Cette reconfiguration refléterait ainsi la
nouvelle répartition du capital et des droits de vote de la société.
L'initiateur de l'Offre en Surenchère s'est aussi engagé sur la présence de
trois membres désignés par l'actuel Conseil. Enfin, le Conseil note que
l'initiateur ne prévoit d'autres modifications significatives dans
l'organisation de la société et en particulier de son équipe dirigeante.
Le Conseil en conclut que l'Offre en Surenchère est maintenant conforme à
l'intérêt de la société SeLoger.com, de ses salariés, de ses clients et de
ses actionnaires. Il décide par conséquent qu'elle doit être considérée
comme amicale, compte tenu notamment de l'amélioration de ses conditions, en
particulier financières.
Le Conseil, à l'unanimité des membres ayant participé à la délibération,
recommande donc aux actionnaires de SeLoger.com d'apporter leurs actions à
l'Offre en Surenchère. "
Il est précisé que les membres du Conseil ont déclaré avoir l'intention
d'apporter les actions SeLoger.com qu'ils détiennent à l'Offre en
Surenchère.
A propos de Seloger.com
SeLoger.com est le leader spécialiste de l'immobilier en ligne en France depuis
18 ans. Disponible sur n'importe quel écran (ordinateur, téléphone mobile et
TV connectée), il permet chaque jour à des millions de français d'accéder
où qu'ils soient et quand ils le souhaitent à plus de 1,1 million d'annonces
immobilières mises en ligne par les professionnels de l'immobilier.
Achat ou location, ancien ou neuf, en France ou à l'étranger, immobilier
d'entreprise, demeures de charme, locations de vacances, tout un chacun peut
retrouver à travers l'un des 7 sites du groupe le bien qu'il recherche :
- www.SELOGER.COM
- www.selogerneuf.com
- www.immostreet.com
- www.bellesdemeures.com
- www.vacances.seloger.com
- www.construire.com
- www.agorabiz.com.
A travers ses différents sites, le groupe SeLoger.com assure aux professionnels
de l'immobilier la visibilité la plus large de leurs annonces avec une audience
de plus de 3 millions de visiteurs uniques et près de 16 minutes de temps
passé.
Il est également le fournisseur numéro un de sites internet pour les agences
immobilières et solutions logicielles de transaction immobilière pour les
professionnels avec Périclès. (Source : Mediamétrie // Nielsen Netratings).
SeLoger.com est cotée sur Euronext Paris (compartiment B) depuis le 30 novembre
2006 et fait partie des indices SBF 250, CAC MID 100, CAT IT et Euronext 100.
code isin : FR0010294595
Contacts SeLoger.com Brunswick
Relations investisseurs : Marie-Laurence Bouchon
Laurence Bégonin Maury Alexandra van Weddingen
Tel : 01 53 38 29 00 Tel : 01 53 96 83 83
Laurence.maury@seloger.com
www.groupe.seloger.com
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Mardi 25 Jan 2011 à 16:00
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