Après une clôture mitigée hier, les futures sur indices prédisent aujourd'hui une ouverture indécise. Les investisseurs ont pris connaissance des chiffres de l'enquête ADP dont les résultats sont moins bons que prévu. Ils attendent dans le courant de l'après-midi la publication de l'indice ISM des services pour le mois d'avril. Une demi-heure avant la cloche, les futures sur indices S&P 500 et nasdaq 100 évoluent respectivement en hausse de 0,05% à 1 352,80 points et en baisse de 0,01% à 2 389,50 points.
Hier à Wall Street
Les marchés américains ont clôturé en baisse, à des niveaux proches du point d'équilibre mardi. Les investisseurs ont fait le choix de prendre leurs bénéfices après une nette hausse sur les séances précédentes. Les résultats mitigés du jour ont par ailleurs fait douter les investisseurs sur la croissance des bénéfices des grandes entreprises américaines. Le secteur de l'énergie a été particulièrement affecté sur fond de recul des prix du pétrole brut. Le Dow Jones a terminé stable à 12 807,51 points tandis que le Nasdaq a perdu 0,78% à 2 841,62 points.
Les chiffres macroéconomiques
Aux Etats-Unis, l'économie a créé 179 000 postes dans le secteur privé au mois d'avril, selon l'enquête ADP. Mais les économistes attendaient la création de 198 000 postes après 201 000 en mars.
L'indice ISM des services pour avril sera publié à 16h.
Les valeurs à suivre
APPLIED MATERIALS
Applied Materials a annoncé l'acquisition de son rival Varian Semiconductor Equipment pour 4,9 milliards de dollars en numéraire. L'offre valorise l'équipementier du secteur des semi-conducteurs à 63 dollars par titre soit une prime de 55% par rapport au cours de clôture de mardi. Applied Materials a précisé qu'il financerait cette opération avec un mélange de trésorerie et de dette.
CBS
La chaîne de télévision américaine CBS a publié des résultats trimestriels solides et annoncé le doublement de son dividende trimestriel, signe que le groupe estime s'être remis du retournement du marché publicitaire. Au premier trimestre, CBS a réalisé un bénéfice net de 202 millions de dollars, ou 29 cents par action, contre une perte de 26 millions, ou 4 cents par action un an plus tôt. Le chiffre d'affaires a reculé de moins d'1% à 3,51 milliards. Ces résultats sont supérieurs aux attentes de Wall Street qui visait un BPA de 19 cents et un chiffre d'affaires de 3,46 milliards.
CEPHALON
Cephalon, qui fait l'objet d'une offre d'achat de la part de Teva, a annoncé un bénéfice net de 211,1 millions de dollars, soit 2,54 dollars par action au premier trimestre 2011, contre 110,6 millions, ou 1,35 dollar par action un an plus tôt. Le chiffre d'affaires a progressé de 25% à 745,1 millions. Les analystes de Wall Street visaient un BPA de 2,04 dollars et un chiffre d'affaires de 751,9 millions. Les ventes de médicaments destinés au traitement des troubles neurologiques ont progressé de 7% et de 35% dans l'oncologie.
COMCAST
Comcast, le plus grand câblo-opérateur américain, a annoncé mardi soir une hausse de 9% de ses profits grâce à l'intégration dans ses comptes de NBC Universal et une forte croissance de la vidéo à la demande. Le groupe a réalisé un bénéfice net de 943 millions de dollars, ou 34 cents par action. Le chiffre d'affaires a bondi de 32% à 12,1 milliards. Hors coût du rachat de 51% de NBCU à General Electric, le BPA ressort à 36 cents. Les analystes interrogés par Thomson Reuters tablaient sur un BPA de 34 cents et un chiffre d'affaires de 12,97 milliards.
CONAGRA FOODS
Le groupe agroalimentaire américain Conagra Foods a relevé de 5% son offre sur Ralcorp Holdings à 4,9 milliards de dollars. La nouvelle offre, de 86 dollars par action (contre 82 dollars auparavant), représente une prime de 3% sur le cours de clôture du producteur de pâtes, de céréales et de biscuits. Ralcorp avait annoncé dimanche avoir été abordé par une tierce partie, non identifiée, souhaitant le racheter.
FIRST SOLAR
First Solar a annoncé mardi soir un recul de 33% de ses profits du fait d'une baisse importante du prix de vente moyen de ses panneaux salaires et d'une hausse sensible de ses coûts de production. Le marché européen des panneaux solaires est plus incertain mais la demande mondiale est plus forte notamment grâce à une forte croissance des marchés américain, chinois, indien et thaîlandais. Le bénéfice net s'est établi à 116 millions de dollars, ou 1,33 dollar par action. Le chiffre d'affaires a reculé de 0,1% à 567,7 millions de dollars.
ICE
InterContinental Exchange (ICE) a dévoilé mercredi un bénéfice net de 130,2 millions de dollars, soit 1,74 dollar par action. Ce chiffre ressort en hausse de 26% par rapport à la même période l'année précédente. Hors éléments exceptionnels, le bénéfice par action ressort à 1,77 dollar contre 1,69 attendu par les analystes. Le chiffre d'affaires a bondi de 18% à 334,3 millions d'euros contre 329,6 millions attendu par le marché. ICE s'est allié à Nasdaq OMX pour tenter de s'emparer de la bourse d'échanges NYSE Euronext. Jusqu'à présent, ce dernier favorise une fusion avec Deutsche B&*#8221;rse.
KELLOGG
Le groupe agroalimentaire américain Kellogg a publié des résultats trimestriels en baisse et inférieurs aux attentes. Le bénéfice net a reculé de 12% à 366 millions de dollars, soit 1 dollar par action. Les analystes tablaient en moyenne sur 1,03 dollar. Le chiffre d'affaires a progressé de 5% à 3,5 milliards de dollars, alors que le consensus le donnait à 3,4 milliards.
THQ
L'éditeur de jeux THQ a annoncé mardi soir une perte de 44,1 millions de dollars, contre une perte de 10 millions un an plus tôt. Mais en non-GAAP, en incluant des pré-commandes sur le jeux «Homefront», les profits sont de 10,5 millions, soit 15 cents par action contre 11 cents attendus. Le chiffre d'affaires est en hausse de 26% à 248,6 millions contre 254,9 millions attendus par le consensus.
TIME WARNER
Time Warner, propriétaire de Warner Bros, HBO, CNN and DC Comics, a annoncé mercredi une baisse de 10% de ses bénéfices trimestriels, pénalisés par le manque de succès de films de cinéma durant la période. Le conglomérat américain a réalisé un bénéfice net de 653 millions de dollars, ou 59 cents par action. Hors éléments exceptionnels, le BPA ressort à 58 cents, soit au-dessus des attentes du consensus qui le donnait à 57 cents. Le chiffre d'affaires a progressé de 6% à 6,7 milliards de dollars (consensus de 6,5 milliards), soutenu par la hausse des revenus publicitaires des chaînes câblées.
AOF - EN SAVOIR PLUS
LEXIQUE
ism (indice) : L'ISM, l'association des directeurs d'achats américains (Institut for Supply Management, anciennement NAPM) publie, le premier jour ouvré de chaque mois, à 16h00 (heure de Paris), un rapport sur l'activité du secteur manufacturier d'après son enquête réalisée au cours du mois précédent auprès de responsables des achats de plus de 400 entreprises de 20 secteurs manufacturiers.
Le volet le plus attendu de ce "report On Business" est l'indice composite Purchasing Managers Index (qui combine les indicateurs spécifiques du niveau des prises de commandes, de la production, de l'emploi, des livraisons et des stocks). Cet indice PMI s'avère un très bon indicateur avancé de l'économie. On considère qu'au-delà de 50 %, il signale une expansion du secteur manufacturier, et une contraction en deçà, et qu'un indice qui se maintient durablement sous les 42,7 % signale une contraction de l'ensemble de l'économie.