La Bourse de New York a fini en hausse lundi, les investisseurs accueillant avec soulagement l'accord des régulateurs pour réformer le système financier de la planète: le Dow Jones a gagné 0,78% et le Nasdaq 1,93%.
Selon les chiffres définitifs de clôture, le Dow Jones Industrial Average a progressé de 81,36 points à 10.544,13 points, et le Nasdaq, à dominante technologique, de 43,23 points à 2.285,71 points.
L'indice élargi Standard & Poor's 500 s'est adjugé 1,11% (12,35 points) à 1.121,90 points.
L'annonce d'un accord entre banquiers centraux et régulateurs "a constitué un immense soulagement", a observé Marc Pado, de Cantor Fitzgerald, rappelant que "c'est l'incertitude qui tue le marché".
Selon la réforme mise au point à Bâle, les banques devront relever entre le 1er janvier 2013 et fin 2018 leur ratio de fonds propres "durs" (capital social et bénéfices mis en réserve), qui devra atteindre 7% de leurs engagements. Elles seront ainsi mieux armées en cas de crise financière.
Les établissements "disposent de sept ans pour se plier à ces exigences", a retenu M. Pado. "Les banques qui sont plus endettées que Bâle III ne l'exige ont beaucoup de temps pour y arriver. Les autres se retrouvent en fait avec du capital en excès disponible, c'est aussi positif".
L'indice S&P des valeurs bancaires a gagné 3,07%.
JPMorgan Chase a progressé de 3,42%, Bank of America de 2,95%, Goldman Sachs de 2,65%, Citigroup de 2,05% et Wells Fargo de 2,91%.
Les investisseurs ont aussi salué des indicateurs économiques impressionnants en Chine: hausse de 13,9% sur un an de la production industrielle et de 18,4% des ventes de détail en août.
En zone euro par ailleurs, la Commission européenne a nettement relevé sa prévision de croissance en 2010, à 1,7%, contre seulement 0,9% jusqu'à présent.
"Les inquiétudes de retombée de l'économie en récession s'apaisent", a estimé Owen Fitzpatrick, de la Deutsche Bank. "Ce que l'on voit, c'est que l'on a peut-être évité un retour de la récession, et que la croissance va rester assez bonne".
Les valeurs industrielles et technologiques, sensibles à la conjoncture, ont été très recherchées par les investisseurs. Le producteur d'aluminium Alcoa est monté de 3,13%, le fabricant d'engins de chantier Caterpillar de 1,38%, l'équipementier télécoms Cisco de 3,10% et le numéro un mondial des microprocesseur Intel de 3,27%.
En revanche, le géant pétrolier ExxonMobil (-0,33% à 61,00 dollars) a freiné la progression du Dow Jones après que les analystes de la Deutsche Bank eurent abaissé leur recommandation et leur objectif de cours sur le titre, de 70 à 65 dollars.
Dans le secteur technologique, Microsoft s'est envolé de 5,28% à 25,11 dollars, signant la plus forte hausse du Dow Jones. L'agence financière Bloomberg a affirmé quelques minutes avant la clôture que le géant des logiciels s'apprêtait à lancer un emprunt obligataire destiné à augmenter son dividende et à procéder à des rachats d'actions.
Hewlett-Packard a gagné 0,21% à 38,28 dollars. Le fabricant d'ordinateurs va racheter la société de sécurité informatique ArcSight pour environ 1,5 milliard de dollars (43,50 dollars par action). Sa cible a logiquement progressé de 25,10% à 43,91 dollars.
Apple a pris 1,38% à 267,04 dollars. Il va vendre sa tablette iPad en Chine à partir de vendredi.
Le loueur de voitures Hertz a bondi de 7,86% à 10,84 dollars. Il a revalorisé son offre sur son concurrent Dollar Thrifty (+5,35% à 50,58 dollars) pour 1,56 milliard de dollars, soit environ 50 dollars par action. Cette offre vient contrer une proposition concurrente d'Avis (+7,14% à 10,95 dollars).
Le marché obligataire a fini en légère hausse. Le rendement du bon du Trésor à 10 ans a reculé à 2,741% contre 2,795% vendredi soir, et celui du bon à 30 ans à 3,842% contre 3,873%.