Les Bourses mondiales ont salué lundi le sauvetage des deux géants du refinancement hypothécaire américain Fannie Mae et Freddie Mac --placés sous tutelle des autorités américaines-- ce qui devrait épargner de nouveaux tourments à l'économie mondiale.
A New York, la Bourse a ouvert en forte hausse, le Dow Jones gagnant 2,56%, le Nasdaq 1,66% et l'indice élargi Standard & Poor's 500 2,48%. Les marchés d'Asie avaient pour la plupart fini en forte hausse lundi, tandis que les places européennes progressaient toutes de plus de 3%.
"Le sauvetage de Fannie Mae et Freddie Mac a soulagé les marchés, car les risques pour le marché mondial du crédit ont diminué", a expliqué Allen Lin, analyste chez Concord Securities à Taïpeh.
Le Trésor américain a annoncé dimanche une mise sous tutelle de Fannie Mae et Freddie Mac, le temps que ceux-ci restructurent leurs finances mises à mal par la crise du crédit et de l'immobilier.
Le plan prévoit que l'Etat fédéral pourra injecter jusqu'à 100 milliards de dollars dans chacune de ces sociétés pour les aider à accomplir leur mission.
"Le marché a subi des ventes excessives ces derniers temps. La mise sous tutelle a poussé les chasseurs de bonnes affaires à sauter sur l'occasion", a expliqué Arch Shih, analyste chez Taiwan International Securities.
"Si les gains se poursuivent, la confiance du marché pourrait se rétablir", a-t-il pronostiqué.
Selon Masatsugu Miyata, cambiste chez Hachijuni Bank, "les marchés ont réagi positivement à la nouvelle, car celle-ci dissipe les incertitudes concernant le crédit et les craintes de détérioration du marché immobilier".
Le président américain George W. Bush a expliqué qu'une faillite de Fannie Mae et Freddie Mac, qui détiennent ou garantissent plus de 40% de l'encours des prêts immobiliers accordés aux Etats-Unis, présenterait un "risque inacceptable" pour l'économie du pays.
Les titres Fannie Mae et Freddie Mac s'effondraient néanmoins respectivement de 84,94% et de 71,76%.
Le Fonds monétaire international (FMI) a salué le plan de sauvetage, estimant qu'il allait "contribuer à soutenir les marchés et, par conséquent, les perspectives économiques et financières".
Le plan "donne du temps pour construire un large consensus sur une réforme importante de ces institutions, tout en garantissant la stabilité des marchés et un soutien à la reprise économique", s'est félicité le FMI dans un communiqué de son directeur général, Dominique Strauss-Kahn.
Le Japon, dont la croissance économique dépend en grande partie des exportations vers les Etats-Unis, a lui aussi applaudi. "Cela va faire disparaître un facteur d'instabilité pour l'économie américaine, et aura un bon impact sur l'économie internationale", a déclaré le ministre japonais des Finances, Bunmei Ibuki.
Les Bourses européennes, malmenées la semaine dernière, avaient ouvert en fanfare. Vers 16H00 (14H00 GMT), elles avaient presque toutes accumulé des gains de plus de 3%: l'indice CAC 40 à Paris s'envolait de 4,32%, le Dax de Francfort de 2,92%, l'AEX d'Amsterdam 3,05%, le smi suisse 3,28%, l'IBEX 35 de Madrid 4,24% et le S&P/Mibtel milanais 3,%. L'eurostoxx 50 prenait 3,88%.
Les cotations ont été interrompues à Londres à 08H15 GMT en raison d'une panne technique, alors que le Footsie-100 gagnait 3,81%.
A Tokyo, l'indice nikkei des valeurs vedettes a bondi de 3,38% en clôture, se rétablissant après une sévère correction de près de 7% la semaine dernière.
L'indice Hang Seng de la Bourse de Hong Kong a gagné 4,32% et le Straits Times de Singapour 4,8%.
Séoul a conclu la séance sur une flambée de 5,15%, tandis que Taïpeh fermait en hausse de 5,57%, Sydney de 3,90% et la Bourse de Nouvelle-Zélande de 1,13%.
A contre-courant, l'indice composite de la Bourse de Shanghai a reculé de 2,68% et Manille a terminé pratiquement inchangée (+0,14%)
Sur le marché des changes, le dollar s'est raffermi face au yen, ce qui a bénéficié aux actions des grands exportateurs japonais. Le billet vert s'affichait cependant en repli face à l'euro et à la livre sterling.